إيجابيات وسلبيات عملات الرفع (تم التحديث في يناير 2025)

تعتبر رموز Gate المرفوعة مشتقات توفر تعرضًا مرفوعًا للأصول الأساسية. اعتبارًا من يناير 2025، نمت أحجام التداول بنسبة 47٪ في الربع الثاني، مع وصول حجم التداول اليومي إلى 215 مليون دولار. مثل رموز التداول الفوري، يمكن تداول الرموز المرفوعة في سوق التداول الفوري. تمثل كل رمز مرفوع سلة من مراكز العقود الآجلة. إيثريوم (ETH) 3L و بيتكوين (BTC) 3S تظل الأكثر تداولاً في الخيارات، وآلية إعادة التوازن المحسنة تقلل من تآكل التقلبات. يتقلب سعر العملات المدعومة بالرافعة المالية مع تغيرات الأسعار في سوق العقود الآجلة، كما يتم تعديل مستوى الرافعة المالية وفقًا لذلك. عند الاستثمار، يجب أن تفهم مزاياها ومخاطرها، بما في ذلك هيكل الرسوم الجديد القائم على حجم التداول. تساعدك هذه المقالة على فهم جميع ميزات العملات المدعومة بالرافعة المالية، والتي تُستخدم حالياً بشكل رئيسي من قبل المحترفين لأغراض التمركز التكتيكي قصير الأجل.

أحدث التطورات في 2025

اتجاهات السوق الجديدة لعملات الرافعة المالية:

• في الربع الثاني من عام 2025، زاد حجم تداول العملات المرفوعة بنسبة 47%.
• بلغ متوسط حجم التداول اليومي عبر جميع المنصات 215 مليون دولار.
• تظل Ethereum 3L و Bitcoin 3S أكثر العملات المميزة ذات الرافعة المالية تداولًا بشكل نشط.

تتطور الرموز المدعومة بشكل مستمر، مما يحسن آلية إعادة التوازن لتقليل تآكل التقلبات. الآن، يستخدم المتداولون المحترفون هذه الأدوات للتخطيطات التكتيكية قصيرة الأجل، بدلاً من مجرد الرهانات الاتجاهية.

تم تحسين هيكل رسوم الإدارة عبر منصات متعددة، حيث تقدم بعض المنصات معدلات متدرجة بناءً على حجم التداول. تحافظ Gate على تسعير تنافسي وتقدم إفصاحات واضحة عن الرسوم لجميع منتجات عملة الرافعة.

يرجى تذكر: العملات المرفوعة لا تزال مناسبة فقط للتجار ذوي الخبرة الذين لديهم فهم دقيق لآلية إعادة التوازن والمخاطر المرتبطة بها.

مزايا وعيوب عملات الرفع

توكنات جيت المالية هي نوع من المشتقات التي توفر تعرضًا بالرافعة المالية للأصل الأساسي. مشابهة لتوكنات التداول الفوري، يمكن تداول التوكنات المالية بالرافعة في سوق التداول الفوري. يمثل كل توكن مالي بالرافعة سلة من مراكز العقود الآجلة، ويتقلب سعره مع السعر السوقي للعقود الآجلة، مع ضبط مضاعف الرافعة ديناميكيًا وفقًا لذلك.

قبل الاستثمار في مثل هذه المنتجات، من الضروري فهم مزاياها والمخاطر المحتملة. ستساعدك هذه المقالة على الحصول على فهم شامل لجميع ميزات العملات المرفوعة.

مزايا عملات الرفع

سهل البدء

تسمح العملات المدعومة بالرفع لأي شخص بالحصول بسهولة على تعرض مدعوم بالرفع intraday لأصل رقمي معين. يحتاج المستخدمون ببساطة إلى شراء واحتفاظ بالعملات المدعومة بالرفع للحصول تلقائيًا على تعرض مدعوم بالرفع 3x للأصل دون الحاجة إلى عملية يدوية.

إذا كان المستخدمون يرغبون في إغلاق مركزهم، يمكنهم ببساطة بيع العملات، مما يلغي العملية التقليدية لفتح وإغلاق عقود الآجال.

يمكن تحقيق عوائد أعلى عندما يكون السوق مستقرًا في اتجاه واحد.

إذا كنت تتنبأ بشكل صحيح باتجاه السوق، يمكن أن تحقق العملات ذات الرافعة المالية عوائد أعلى من التداول الفوري العادي. ستزيد الرافعة المالية 3x من إمكانيات الربح.

لا حاجة لهامش أو ضمان إضافي

لا تتطلب الرموز الرافعة تحديد هامش ابتدائي ولا تحتاج إلى إضافة ضمانات مع تقلبات السوق. مع ميزة إعادة التوازن التلقائية، لا حاجة للتدخل اليدوي عندما ترتفع الأسعار أو تنخفض، مما يقلل بشكل كبير من خطر التصفية.

تجنب التصفية القسرية (طلب الهامش)

الرموز المرفوعة هي أساسًا أزواج تداول في سوق السلع الفورية، لذلك لن يتم تصفيتها بالقوة. حتى إذا انخفض سعر الرمز من 100 دولار إلى 1 دولار، فلن يتغير العدد الذي تملكه. ومع ذلك، إذا وصلت الخسائر إلى عتبة معينة، فسيتم تفعيل آلية تعديل الوضع التلقائية. فقط في ظروف السوق القصوى قد يقترب سعر الرموز المرفوعة من 0.

فائدة مركبة تلقائية + آلية تقليل المراكز التلقائية

عندما يستمر السوق في الارتفاع، قد تتجاوز الأرباح من عملات الرفع 3x تلك الناتجة عن العقود العادية ذات الرفع 3x. وذلك لأن جزء الربح يُستخدم تلقائيًا لزيادة حيازات العملات، مما يحقق مركب النمو. على العكس من ذلك، في اتجاه هابط، لن يكون هناك تصفية؛ بدلاً من ذلك، يتم تفعيل آلية تقليل تلقائياً للتحكم في المخاطر، بدلاً من خروج توقف الخسارة المباشر.

عيوب العملات المرفوعة

لا يزال الخطر مرتفعًا.

على الرغم من أن العملات ذات الرافعة المالية تحمل مخاطر أقل من العقود التقليدية، إلا أن طبيعة الرافعة المالية لا تزال تضخم التقلبات. إذا عكس السوق بشكل حاد، قد تنخفض قيمة عملاتك بشكل ملحوظ.

غير مناسب للاستثمار على المدى الطويل

تعتبر الرموز المرفوعة أكثر ملاءمة للمستثمرين المحترفين للتداول القصير الأجل أو التحوط من المخاطر. بسبب إعادة التوازن التلقائي اليومية، يمكن أن يؤدي الاحتفاظ لفترة طويلة إلى خسائر كبيرة (تآكل التقلبات) نتيجة لإعادة التوازن، بما في ذلك تكاليف الاحتكاك في التداول وتقلبات القيمة السوقية.

تكلفة رسوم الإدارة

على عكس معدل التمويل في العقود الآجلة، تتكبد الرموز المرفوعة رسوم إدارة ثابتة يوميًا، والتي تم تعيينها حاليًا عند 0.1% يوميًا.

أثر تآكل التقلبات

تضخّم الرموز المرفوعة تحركات أسعار الأصول الأساسية، مما يعني أن حتى التقلبات الصغيرة ذهابًا وإيابًا يمكن أن تفاقم الخسائر بسبب تأثير الرفع. تُعرف هذه الظاهرة باسم تآكل التقلبات ويمكن أن تآكل عوائد الاستثمار في ظروف السوق المتقلبة.

المحتوى أعلاه لا يُعتبر نصيحة استثمارية. تعتبر عملة الرفع منتجات عالية المخاطر. على الرغم من أنها قد تحقق عوائد كبيرة في التداول قصير الأجل، إلا أنه يجب توخي الحذر الشديد عند الاحتفاظ بها لفترة طويلة.

يرجى فهم المخاطر المرتبطة بالعملات المرفوعة بالكامل قبل التداول.

أين يمكنني تداول عملات الرافعة؟

مسار التطبيق: الرئيسية → السوق → ETF → اختر العملة التي تريد تداولها

الوصول إلى النسخة الإلكترونية: https://www.Gate.com/etf#more